Индекс A.T. Kearney 2010: большие возможности для маленьких стран

В октябре 2009 года российская отрасль ритейла была неприятно удивлена новостью о намерениях французского оператора Carrefour покинуть рынок России фото: IS Международный индекс развития розничной торговли агентства A.T. Kearney, Global Retail Development Index (GRDI), определяет потенциал мировых рынков и их привлекательность для развития ритейл-операторов. Ежегодное исследование, которое основано на 25 макроэкономических и специфических для ритейла переменных, ранжирует 30 наиболее привлекательных стран для расширения ритейл-бизнеса. Основная цель Индекса – помочь крупным ритейлерам оценить возможности расширения своей деятельности в определенной стране. Рынки, которые активно развиваются, на которых растет покупательная способность населения и, соответственно, спрос на мировые марки, являются перспективными для экспансии крупных ритейл-операторов. Наиболее интересны в этом отношении страны, в которых цены на объекты коммерческой недвижимости невысокие, логистическая инфраструктура развивается, покупатели тратят средства на брэндовые товары, а уровень конкуренции между ритейлерами еще низкий. Менее перспективными рынками в рейтинге отображаются те государства, где уже присутствует жесткая конкуренция, цены на торговые площади высокие и продолжают свой рост. Как правило, определенный рынок может открывать для ритейлеров так называемое «окно возможностей» на этапе старта своего профессионального развития, однако возможности исчерпываются по мере роста рынка через 7-10 лет. МИРОВОЙ РИТЕЙЛ В 2010 ГОДУ В 2008 году крупный американский ритейл-оператор электроники Circuit City, не сумев договориться с кредиторами, объявил о банкротстве фото: IS Результаты 2010 года для мировой ритейл-индустрии напрямую зависят от чрезвычайно турбулентного 2009 года, который глобальным образом изменил рыночные условия во всех без исключения странах. Сегодня ритейл-операторы на развитых рынках сталкиваются с меньшим количеством магазинов, более капризными покупателями и более масштабными скидками. Что касается развивающихся рынков, в большинстве своем они достаточно быстро восстанавливаются после рецессии. Качественные площади для размещения магазинов здесь все еще сложно получить, конкуренция остается сильной со стороны местных и иностранных игроков, а средний класс продолжает расти. Если глобальные ритейлеры когда-либо задавались вопросом целесообразности инвестирования в развивающиеся рынки, рецессия не оставила сомнений в необходимости данного вектора развития. Ритейл-операторы на развитых рынках занимают осторожно оптимистичную позицию в отношении результатов 2010 года после неудач таких крупных ритейлеров как Circuit City в США и Quelle в Германии, и финансовых институтов как CIT Group в США. Большинство ритейлеров уменьшили количество своих магазинов, оптимизировали затраты, сократили высшее корпоративное управление и изменили стратегию развития с прицелом на прибыльный рост. Те, кто выжил в масштабном кризисе, получили повышение продуктивности и улучшили собственный баланс. Том-менеджеры ритейл-бизнеса благодаря кризису пришли к пониманию того факта, что их ядерными рынками являются не мощные двигатели, которые им так нравятся, – предполагается, что рост ВВП США и Европейского Союза в 2010 году будет достигать 3% и 1% соответственно. Сегодня упор на развивающиеся страны для будущего глобальных ритейлеров уже не просто желательно, но и необходимо делать. Хотя такие развивающиеся гиганты как Китай (10% прирост ВВП) и Индия (8% прирост ВВП) продолжают свой активный рост, Азиатско-Тихоокеанский регион не является единственным с многообещающими перспективами. Богатый нефтью Средний Восток продолжает взрывоподобный рост благодаря большому проценту городского населения и относительно слабо развитому рынку ритейла. При этом Латинская Америка в последнее время демонстрирует экономический спад. Как говорит директор одной из крупных ритейл-компаний, «глобальное расширение не для малодушных. Если вы его правильно понимаете, то сможете сбалансировать свой портфель и компенсировать малый прирост на домашнем рынке». Столь изменившаяся конкурентная среда диктует необходимость для мировых ритейл-компаний сравнивать различные рынки с целью оценки перспектив выхода на них, что и помогает сделать индекс GRDI 2010. СЕГОДНЯ УПОР НА РАЗВИВАЮЩИЕСЯ СТРАНЫ ДЛЯ БУДУЩЕГО ГЛОБАЛЬНЫХ РИТЕЙЛЕРОВ УЖЕ НЕ ПРОСТО ЖЕЛАТЕЛЬНО, НО И НЕОБХОДИМО ДЕЛАТЬ ПОЗИЦИИ В РЕЙТИНГЕ 2010 Лидеры рейтинга 2010 года, где Кувейт занял 2 место, показывают общее направление GRDI этого года: успех небольших стран. Глобальная рецессия действительно изменила горизонты бизнеса, и малые рынки оказались в относительно хорошем положении. «Новичками» рейтинга этого года являются несколько мелких рынков, включая Албанию, Македонию, Доминиканскую Республику и Боснию и Герцеговину. Посыл для ритейлеров ясен: во время глобальной экспансии расширение портфеля стран, больших и малых, может предоставить наилучший путь для успеха глобальных ритейл-операторов в их намерении «go global». Китай и Индия остаются по-прежнему лидерами GRDI и занимают в 2010 году 1 и 3 место соответственно. Эти огромные развивающиеся рынки все еще предоставляют большие перспективы для ритейл-индустрии. В то время как основные возможности в большинстве своем сосредоточены в крупных городах этих стран, ритейлеры также активно работают над экспансией в небольших городах. Исследование A.T. Kearney показывает, что Бразилия, Индия, Россия и Китай все еще остаются основными приоритетными рынками для дальнейшего расширения ритейл-операторов. Россия в 2010 году опустилась в рейтинге со 2 на 10 место, однако при этом остается лидером Восточной Европы. Основные причины падения позиций России в рейтинге – низкий рост ВВП, увеличение количества представленных ритейл-операторов. Однако при этом российский ритейл-рынок не изменился значительно. Россия остается самым большим потребительским рынком Европы с растущим средним классом и покупательной способностью, которые предлагают массу возможностей для роста ритейлеров с долгосрочными планами. Такие иностранные ритейлеры как METRO Group и Auchan Group продолжают развитие крупных магазинов на российском рынке. Некоторые ритейл-операторы открыли небольшие магазины в регионах для более масштабного выхода на рынок. Однако при этом органичная экспансия в России по-прежнему является сложным, медленным и дорогим процессом. Carrefour, борясь за свое внедрение и расширение, сдал в аренду 2 своих гипермаркета, а позже и вовсе ушел с российского рынка. Но, как продемонстрировал «Ашан» со своими 40 гипермаркетами в России, выносливость может быть вознаграждена. Х5 Retail Group и «Магнит» остаются местными лидерами. Х5 расширяется за счет покупки местных игроков в основных регионах страны.

Международный индекс развития розничной торговли (GRDI) A.T. Kearney 2010
№	Страна	Регион	Баллы экспертной оценки
			Страновой и бизнес-риск Country and Business Risk 0 = высокий 100 = низкий (25%)	Привлекательность рынка Market Attractiveness 0 = низкая 100 = высокая (25%)	Насыщенность рынка Market Saturation 0 = высокая 100 = низкая (25%)	Временной фактор Time Pressure 0 = отсутствует 100 = присутствует (25%)	GRDI	Изменения в рейтинге по сравнению с 2009 годом
1	Китай	Азия	85,8	50,6	32,9	86,8	64,0	+2
2	Кувейт	Средний Восток и Северная Африка	94,3	75,4	56,2	24,5	62,6	NA
3	Индия	Азия	51,3	35,4	62,2	97,8	61,7	-2
4	Саудовская Аравия	Средний Восток и Северная Африка	86,5	65,3	50,7	31,0	58,4	+1
5	Бразилия	Латинская Америка	74,3	73,5	46,6	36,9	57,8	+3
6	Чили	Латинская Америка	92,3	71,8	27,5	38,3	57,5	+1
7	ОАЭ	Средний Восток и Северная Африка	100	79,1	18,8	32,0	57,5	-3
8	Уругвай	Латинская Америка	74,3	67,7	58,6	23,1	55,9	NA
9	Перу	Латинская Америка	54,6	43,4	72,2	49,2	54,9	+9
10	Россия	Восточная Европа	55,1	63,5	32,0	61,8	53,1	-8
11	Тунис	Средний Восток и Северная Африка	77,1	45,3	61,3	26,3	52,5	+3
12	Албания	Восточная Европа	30,2	30,4	82,2	61,7	51,1	NA
13	Египет	Средний Восток и Северная Африка	45,5	30,9	85,7	41,6	50,9	+2
14	Вьетнам	Азия	49,4	12,3	50,2	89,1	50,2	-8
15	Марокко	Средний Восток и Северная Африка	60,6	31,8	56,0	46,9	48,8	+4
16	Индонезия	Азия	46,6	40,9	59,9	47,5	48,7	+6
17	Малайзия	Азия	67,5	54,9	15,6	48,9	46,7	-7
18	Турция	Средний Восток и Северная Африка	52,5	64,6	40,5	28,9	46,6	+2
19	Болгария	Восточная Европа	60,8	49,7	18,8	57,6	46,5	+2
20	Македония	Восточная Европа	28,0	41,7	60,8	52,2	45,6	NA
21	Алгерия	Средний Восток и Северная Африка	21,3	26,1	96,0	38,2	45,4	-10
22	Филиппины	Азия	35,6	35,6	72,7	37,0	45,2	+3
23	Доминиканская Республика	Латинская Америка	27,4	41,2	69,8	35,4	43,5	NA
24	ЮАР	Центральная Африка	73,0	52,4	25,2	16,0	41,7	NA
25	Мехико	Латинская Америка	69,6	64,3	11,1	20,9	41,5	-13
26	Колумбия	Латинская Америка	44,0	45,0	48,8	21,9	40,0	+2
27	Сальвадор	Латинская Америка	43,1	43,8	55,3	15,9	39,5	+2
28	Румыния	Восточная Европа	61,8	46	0,0	49,4	39,3	–5
29	Босния и Герцеговина	Восточная Европа	30,2	27,3	21,4	77,4	39,1	NA
30	Гватемала	Латинская Америка	30,5	29,3	70,4	11,9	35,5	NA

Ключ: № 1-10 – На экране радара (On the radar screen);
№ 11-19 – Принять к рассмотрению (To consider);
№ 20-30 – Низкий приоритет (Lower priority) Источник: A .T. Kearney УКРАИНА ВНЕ РЕЙТИНГА Ситуация Украины в индексе A.T. Kearney является достаточно интересной, поскольку, побывав в первых строках рейтинга несколько лет, в 2010 году она «выпала» из тридцати наиболее привлекательных стран, причем произошло это не по причине масштабного развития рынка, а как раз наоборот – за годы пребывания среди наиболее перспективных стран на украинском рынке не произошло кардинальных изменений в экономике и сфере торговли. В течение 2005-2007 годов, по мнению экспертов A.T. Kearney, украинский рынок представлял значительный интерес для мирового ритейла и занимал, соответственно, лидирующие позиции в рейтинге. В 2005 году Украина заняла третье место. Эта позиция означала огромный интерес со стороны международного бизнеса к государству. В рейтинге 2006 и 2007 годов Украина продолжала оставаться в пятерке наиболее привлекательных рынков наряду с такими странами как Россия, Китай и Индия. В 2008 году она опустилась на 17-ю строчку рейтинга, данную позицию наша страна сохранила и в 2009 году. В 2009 году, по мнению экспертов A.T. Kearney, выросли страновой и бизнес-риски Украины. Это произошло на фоне крайне нестабильной политической ситуации, которая имела место в течение нескольких лет в государстве и усугублялась мировым кризисом. «Привлекательность рынка», по мнению экспертов A.T. Kearney, в 2009 году снизилась на 7 пунктов, при этом, по сравнению с 2008 годом, рынок Украины стал менее насыщенным. Показатель «Временной фактор», снижение которого на 28 пунктов сместило Украину в 2008 году в конец второй двадцатки, в рейтинге 2009 года снова вырос на 27 баллов. По мнению Натальи Кравец, директора департамента торговой недвижимости компании Colliers International (Украина), «в предыдущие годы, когда Украина занимала первые места в рейтинге A.T. Kearney, она не использовала свой потенциал и возможности. Население Киева составляет 2,7 миллиона (официально) и 4,5 миллиона (неофициально). Общий сток торговых площадей на сегодняшний день составляет около 500 тысяч м². Если 500 тысяч м² разделить на 2,7 миллиона, получается около 190 м² торговых площадей на 1000 жителей, а если их разделить на 4,5 миллиона – около 110 м². Этот показатель в 6 раз меньше, чем в Варшаве!». По словам эксперта, количество торговых площадей в расчете на 1000 жителей – это показатель, на который смотрят международные ритейлеры, когда принимают решение о выходе на определенный рынок: «Например, давайте рассудим, почему Н&М до сих пор нет в Украине, в то время как он уже представлен у всех наших соседей, где уровень доходов населения не намного выше? Данному оператору для того, чтобы качественно выйти на новый рынок, необходимо открыть одновременно несколько торговых точек. Если Н&М захочет выйти на рынок Киева, ему необходимо будет открыть минимум 3 магазина площадью от 1500 до 2000 м² каждый. Проблема состоит в наличии помещений для их размещения. На Крещатике арендная ставка даже на подобные крупноформатные помещения составляет от $150/м²/в месяц, в то время как, например, на центральной улице Будапешта возможно арендовать площади с базовой отделкой по ставке 40 евро/м². Брэнд не будет платить в Украине такие высокие ставки, какие он платит в Западной Европе. Если же говорить о торговых центрах, то крупные ТРЦ Киева заполнены сегодня практически на 100% и возможности разместить магазины Н&М на данный момент нет». Очевидно, что крупным международным ритейлерам для выхода на рынок Украины придется ожидать открытия новых профессиональных ТРЦ, что произойдет не ранее 2012-2013 годов. Иначе активное развитие крупных брэндов на украинском рынке невозможно. Соответственно, у Украины есть шансы вернуться на первые позиции Индекса A.T. Kearney также в эти годы.